Mit der Lancierung der LPX Listed Private Equity Indizes im Jahr 2004 auf Basis börsengehandelter Private Equity-Unternehmen hat die LPX AG erstmals die Möglichkeit geschaffen Benchmarking innerhalb der Private Equity-Anlageklasse umzusetzen. Die LPX Listed Private Equity Indizes dienen als Standard Performance-Benchmark und ermöglichen detaillierte Performance-Messung, effizientes Risikomanagement und liquiden Zugang zur Private Equity-Anlageklasse über Index-basierte Finanzprodukte.
Die LPX Listed Private Equity Indizes sind modular strukturiert, um optimales Benchmarking zu gewährleisten und stützen sich auf ein globales Universum von börsennotierten Listed Private Equity-Unternehmen. Eine proprietäre Industrie-Klassifikation gewährleistet Transparenz und Vergleichbarkeit und somit die repräsentative Zusammensetzung der Indizes. Die LPX Listed Private Equity-Indizes sind in folgende drei Ebenen unterteilt:
- Grösse/Liquidität: LPX50, LPX Composite, LPX Major Market
- Regionen: LPX America, LPX Europe, LPX UK
- Private Equity-Investitionsstile: LPX Buyout, LPX Direct, LPX Indirect, LPX Mezzanine, LPX Venture
Die Differenzierung nach Regionen und Private Equity-Investitionsstilen erlaubt die Nutzung der LPX Indizes als Benchmarks für die gesamte Private Equity-Anlageklasse. Die LPX Indizes sind marktkapitalisierungs-gewichtete Aktienindizes, welche gängigen Industriestandards und regulatorischen Anforderungen genügen. Durch ein Liquiditätsscreening wird zudem gewährleistet, dass sämtliche LPX Indizes investierbar bzw. replizierbar sind und vorgegebene Diversifikationsstandards erfüllen. Die LPX Indizes werden in Real-Time berechnet und sind über sämtlichen etablierten Datenvendoren verfügbar. Die LPX Indizes können auch auf spezielle Kundenbedürfnisse massgeschneidert werden beispielsweise durch die Modifikationen des Gewichtungsschemas, individuelle Diversifikationsrichtlinien, Rebalancing-Frequenz, etc.
